Данное предложение является результатом совместной работы Правления КМСФО и Совета по стандартам финансовой отчетности США в области разработки единого унифицированного стандарта по страхованию. Совет по стандартам финансовой отчетности США планирует выпустить документ для обсуждения, в котором будут объединены все предложения Правления КМСФО. Предлагаемый стандарт заменит МСФО (IFRS) 4, который действует в настоящее время и допускает применение различных практик учета договоров страхования.
Предлагаемый стандарт будет применяться ко всем компаниям, которые выпускают договоры, содержащие страховые риски. Проект стандарта сохраняет содержащееся в МСФО (IFRS) 4 определение договора страхования как "договора, по которому одна сторона принимает на себя значительный страховой риск от другой стороны, соглашаясь предоставить компенсацию держателю полиса в случае, если оговоренное будущее событие, возникновение которого неопределенно, неблагоприятно повлияет на держателя полиса". Результатом такого широкого определения может стать распространение действия стандарта на договоры, выпущенные нестраховщиками, например договоры финансовой гарантии или займы с освобождением от обязательства в случае смерти. Тем не менее в отличие от МСФО (IFRS) 4 договоры на предоставление услуг за фиксированное вознаграждение, по которым объем услуг зависит от события, возникновение которого неопределенно (например, договор на обслуживание, по которому поставщик услуг обязуется ремонтировать определенное оборудование при его поломке), не будут входить в сферу применения предлагаемого стандарта. В стандарте не рассматриваются вопросы, связанные с порядком учета, который осуществляют держатели полиса (отличного от полиса перестрахования), заключающие договоры страхования.
Договоры страхования часто содержат и другие элементы, например финансовые или сервисные составляющие. Такие составляющие должны отделяться от договора и отражаться в учете отдельно, только если они тесно не связаны со страховым покрытием. В частности, необходимо выделить встроенные производные инструменты в соответствии с МСФО (IAS) 39, также необходимо выделить и некоторые другие остатки.
Согласно предложениям, ко всем договорам страхования должна применяться текущая модель измерения, в основе которой лежит текущая стоимость потоков денежных средств, ожидаемых в связи с выполнением обязательства, при этом оценки подлежат повторному измерению на каждую отчетную дату. За исключением некоторых краткосрочных договоров, составные элементы данной модели измерения включают дисконтированные вероятностно-взвешенные потоки денежных средств, поправку на риск и остаточную маржу для исключения любой первоначальной прибыли.
Потоки денежных средств являются четко выраженными, объективными, вероятностно-взвешенными денежными потоками, которые, как ожидает страховщик, возникнут при выполнении договора, включая ожидаемые премии, выплаты держателям полисов, расходы и привилегированные дивиденды. В отличие от предложения, содержавшегося в предыдущем документе для обсуждения, денежные потоки измеряются с позиции эмитента (а не с позиции участника рынка), при этом любые рыночные переменные должны соответствовать наблюдаемым рыночным ценам. Затраты на приобретение, которые являются дополнительными по отношению к договору (например, комиссионные), будут включаться скорее в указанные чистые денежные потоки, а не будут откладываться в виде конкретного актива, при этом все другие затраты на приобретение будут относиться на расходы по мере возникновения.
Ожидаемые денежные потоки дисконтируются по безрисковым ставкам, скорректированным с учетом различий между показателем ликвидности договоров страхования и аналогичным показателем соответствующих безрисковых инструментов. Ставки дисконтирования не будут базироваться на активах, гарантирующих договоры страхования, если только доход от указанных активов не будет влиять на денежные потоки держателей полисов.
Модель измерения включает поправку на явный риск, связанный с неопределенностью сроков и величины будущих денежных потоков. Указанная поправка представляет собой максимальную величину, которую эмитент заплатит, чтобы освободиться от риска, что конечные денежные потоки превзойдут ожидаемые. Включение поправки на явный риск было одним из наиболее обсуждаемых спорных вопросов на заседаниях правления. Проект стандарта вводит ограничения в отношении допускаемых методов расчета данной поправки.
Остаточная маржа устраняет любую первоначальную прибыль по договору. Впоследствии она не переоценивается, но систематически восстанавливается в течение периода страхового покрытия. Любой первоначальный убыток по договору незамедлительно отражается на счете прибылей или убытков.
В результате споров по вопросу поправки на риск проект стандарта предлагает альтернативную модель измерения, поддерживаемую Советом по стандартам финансовой отчетности США, которая также устраняет любую первоначальную прибыль, но предусматривает единую комплексную маржу вместо признания поправки по явному риску и остаточной маржи.
Согласно предложениям краткосрочные договоры сроком не более 12 месяцев, не содержащие встроенных производных инструментов или опционов, должны первоначально измеряться как премии за вычетом любых дополнительных затрат на приобретение. Обязательство до иска систематически сокращается в течение периода страхового покрытия с учетом исков, которые измеряются с использованием описанного подхода составных элементов.
На каждую отчетную дату дисконтированные ожидаемые денежные потоки и поправка на риск уточняются исходя из текущих оценок. Изменения (как положительные, так и отрицательные) любых финансовых переменных незамедлительно отражаются в составе прибыли или убытка.
Согласно предложениям в основе отчета о прибылях и убытках будет лежать модель измерения. Эмитенты не будут признавать премии в составе выручки (за исключением случаев, когда применяется краткосрочный упрощенный подход), а будут показывать их отдельно в качестве гарантированной маржи (включающей изменения в поправке на риск и остаточной марже) и как изменения в расчетах и в фактических данных. Дополнительное раскрытие информации будет касаться информации о премии и исках.
Проект стандарта включает положения о переходном периоде, в соответствии с которыми договоры страхования, действующие на дату перехода, должны измеряться по текущей стоимости ожидаемых денежных потоков с учетом поправки на риск, как описано выше, без отражения остаточной маржи (после списания отложенных затрат на приобретение). Это означает, что единственная прибыль, которая в будущем будет признаваться в составе прибыли или убытка, по договорам, действовавшим на дату перехода, будет получена от восстановления рисковой маржи, изменений в фактических данных и последующих изменений в расчетах. Это, вероятно, будет существенным изменением для многих компаний, занимающихся страхованием жизни.
Рассматриваемые предложения окажут влияние на компании, которые выпускают договоры, соответствующие определению договоров страхования, включая договоры финансовых гарантий. Результатом этих предложений, вероятно, станут увеличение изменчивости показателей отчета о прибылях и убытках и значительные изменения в презентации отчета о прибылях и убытках. Предложения установят дополнительные требования к данным и системам моделирования. Масштаб таких требований будет варьироваться в зависимости от района и текущих нормативно-правовых требований к бухгалтерскому учету и отчетности.
Комментарии по проекту принимаются к рассмотрению до 30 ноября 2010 г., выход финального варианта стандарта ожидается в середине 2011 г.
Подробнее ознакомиться с результатами работы Правления КМСФО и Комитета по интерпретациям МСФО, Проектами для обсуждения, самими МСФО и Интерпретациями к ним, а также изменениями к МСФО можно на веб-сайте www.iasb.org .
Материал подготовлен "PricewaterhouseCoopers"
